[8월 공모주]넥스틸 청약_공모주

안녕하세요 

오늘은 8월 공모주인 넥스틸을 소개하겠습니다. 

 

1. 기업정보

넥스틸은 1990년 1월 15일 대원공업 주식회사로 설립되었고, 2001년 3월 26일 넥스틸 주식회사로 사명을 변경했습니다.

​'강관의 생산과 판매'를 주요 사업으로 하고 있으며, 주요 제품은 Oil & Gas 에너지 개발과 관련하여 유정에서 석유나 가스를 채유하는 데 사용되는 미국석유협회인증(API) 유정관(OCTG Pipe), 송유관(Line Pipe)을 제조하여 미국 등 전 세계에 수출과 판매를 하고 있습니다.
그리고  물, 증기 등을 수송하는 배관용 강관과 조선, 건설 및 기계장치에 사용되는 구조용/기계구조용 등의 강관을 생산하고 있습니다.
국내의 포스코, 현대제철, 해외의 본계강철, 보산강철로부터  원재료를 매입한 뒤 유정관과 송유권을 만들어 미국등 전 세계에 수출하고 있으며 포항과 경주에 위치한 3개의 공장에서 연간 122만 톤 정도를 생산하고 있습니다.

 

2. 재무제표

2020년부터 2023년 1분기까지 최근 회계연도 상 넥스틸의 자산 총계는 빠르게 증가하고 있는데요. 
특히 2022년에 이익잉여금이 폭발적으로 증가했고 이렇게 유입된 자금이 시설투자로 이어져 유형자산의 증가라는 선순환이 이뤄지고 있습니다. 넥스틸의 손익계산서를 통해 손익을 좀 더 상세히 살펴보면 2020년 대비 2021년, 2022년, 그리고 2023년 1분기 영업이익이 큰 폭으로 확대되고 있습니다.

 

3. 매출

넥스틸 매출 -

2021년 4247억
2022년 6684억
2023년 1분기 2316억 
매출은 계속 늘어나고 있습니다.

2021년은 당기순이익이 적자였고 이후로부터는 흑자입니다.
매출의 대부분은 흑관과 백관이며 송유관, 구조관등 제품화 제품이 차지하고 있습니다.

 

4. 보호예수물량

넥스틸의 보호예수물량은 전체의 73.66% 상장 당일 물량은 전체의 26.34% 로 높지는 않습니다.

 

5. 넥스틸 공모주 청약 일정 및 주관사 등 정보

넥스틸

 

 

- 공모 후 유통가능 물량 : 넥스틸의 상장예정주식수 26,002,000주 중 26.35%에 해당하는 6,851,000주는 상장 직후 출회가 가능한 유통 가능 물량입니다. 

상장 직후 유통가능물량은 최근 공모주 대비 다소 낮은 수준이나 결코 낮지 않으므로 유의하시길 바랍니다.​

- 자금의 사용목적 : 넥스틸은 공모 자금을 운영자금과 시설자금으로  활용 예정입니다.

 

 

6. 참고

공모주식수 700만 주 중에 335만 주가 구주매출입니다. 전체의 47.86%로 많습니다.
구주는 회사의 2대 주주인 넥스틸 홀딩스로 원익투자파트너스와 아주 IB의 공동출자 사모펀드입니다.
아주 IB 투자와 원익투자파트너스가 공동출자 그러니까 넥스틸에게 투자를 해서 설립한 특수 목적법인입니다.

2021년 9월에 465억 원을 투자해서 2년 만에 회수를 하는 겁니다. 그냥 투자자가 투자금을 회수해 가는 상황입니다.
일반적인 구주매출이 싫은 이유는 창업자가 발행해서 가지고 가서 개인이 먹튀 하니깐~  부정적인데
일단 창업자가 가지고 가는 구주매출은 아닌 상황이라 다행이긴 하지만, 그래도 주최자는 누가 되었건 구주매출이 많은 건 좋지 않습니다.

 

오늘도 상장한 나름의 대어라고 생각했던 파두도 실망스러운 첫날을 보여주고 있습니다.

공모주라고 해도 다 이익이 되는 건 아닌 거 같습니다. 

투자는 어디까지나 개인의 선택이니 잘 판단하시길 바랍니다.